SPX500 hjälpt av Teslas starka resultat, nu försiktig inför den amerikanska PCE-inflationen
SPX500-analys
Tesla rapporterade rekordintäkter för det fjärde kvartalet och hela 2022 och överlag solida finansiella resultat på onsdagen efter marknadens stängning [1], där vd Elon Musk talade om ett "fantastiskt år " under vinstsamtalet [2]. Dessutom avfärdade han farhågorna om efterfrågan, som väckts av den ökande klyftan mellan produktion och leveranser och de senaste prissänkningarna, och sade att företaget har de "starkaste beställningarna " i sin historia hittills i januari.
Investerarna reagerade positivt på resultaten och skickade TSLA.us nästan 11 % högre på torsdagen. Detta bidrog till det bredare sentimentet på Wall Street och hjälpte SPX500 till en lönsam dag och högre toppar.
Gårdagens ekonomiska data från USA hade under tiden begränsad inverkan eftersom de var tillräckligt bra för att upprätthålla det positiva momentumet, men inte tillräckligt starka för att ändra förväntningarna på en mindre aggressiv Fed. Beställningar av varaktiga varor uppvisade sin största ökning (+5,6 %) sedan juli, medan preliminära uppgifter visade att ekonomin växte med robusta 2,9 % på årsbasis under Q4, men mindre än +2,3 % under Q3.
Marknaderna fortsätter att förvänta sig ytterligare en avmattning i takten i den monetära åtstramningen, med CME:s FedWatch Tool som prissätter en räntehöjning med 25 baspunkter nästa vecka [3]. utan någon meningsfull motreaktion från Fed-tjänstemännen.
Marknadsdeltagarna vänder sig dock nu till dagens personliga konsumtionsutgifter, som kommer att beaktas av beslutsfattarna när de fattar sitt räntebeslut och som kan påverka de amerikanska indexens bana. Inflationen har minskat den senaste tiden och ett annat svagt utfall skulle stärka förhoppningarna om en Fed-omläggning, men en uppgång skulle kunna dämpa optimismen.
NAS100 har en bra månad och kör en lönsam vecka, vilket för med sig decemberhöjderna (4 145-55) i sitt corshår, men det kan vara för tidigt att tala om ytterligare avancemang som skulle göra det möjligt för den att utmana 4 326.
Å andra sidan är indexet försiktigt i dag, eftersom investerarna håller sig redo för PCE-inflationsuppdateringen. Ett förnyat tryck tillbaka mot EMA200 (3 960-40) skulle inte förvåna oss, men NAS100 verkar vara väl skyddat från den punkten. Den stigande trendlinjen från 2022 års bottennivåer följer och det skulle krävas en stark katalysator för ett övertygande brott under båda dessa tekniska nivåer.
Nikos Tzabouras
Senior Market Specialist
Nikos Tzabouras is a graduate of the Department of International & European Economic Studies at the Athens University of Economics and Business.
He has a long time presence at FXCM, as he joined the company in 2011. He has served from multiple positions, but specializes in financial market analysis and commentary.
With his educational background in international relations, he emphasizes not only on Technical Analysis but also in Fundamental Analysis and Geopolitics – which have been having increasing impact on financial markets.
He has longtime experience in market analysis and as a host of educational trading courses via online and in-person sessions and conferences.
Referenser
| Hämtad 27 jan 2023 https://tesla-cdn.thron.com/static/SVCPTV_2022_Q4_Quarterly_Update_6UDS97.pdf | |
| Hämtad 27 jan 2023 https://www.youtube.com/watch | |
| Hämtad 31 mar 2023 https://www.cmegroup.com/markets/interest-rates/cme-fedwatch-tool.html |
Detta material utgör marknadsföringskommunikation och tar inte hänsyn till dina personliga omständigheter, din investeringserfarenhet eller nuvarande finansiella situation. Innehållet tillhandahålls som allmänna marknadskommentarer och bör inte tolkas som att det innehåller någon typ av investeringsrådgivning, investeringsrekommendation och/eller en uppmaning till investeringstransaktioner. Denna marknadskommunikation innebär inte att du är skyldig att genomföra en investeringstransaktion och/eller köpa investeringsprodukter eller investeringstjänster. Detta material har inte utarbetats i enlighet med rättsliga krav som syftar till att främja investeringsforskningens oberoende och omfattas inte av något förbud mot handel före spridningen av investeringsforskning.
FXCM, och dess närstående bolag, ska inte på något sätt vara ansvariga gentemot dig för eventuella felaktigheter, fel eller utelämnanden, oavsett orsak, i innehållet i detta material, eller för eventuella skador (direkta eller indirekta) som kan uppstå till följd av användningen av sådant material, tjänster och deras innehåll. Följaktligen gör alla personer som använder sig av dem det helt på egen risk. Se till att du läser och förstår vår fullständiga ansvarsfriskrivning om ovanstående information, som kan nås här.