Tesla K1 2022 Winstvoorspelling

Upbeat Q1 Forecasts & Record leveringen

De fabrikant van elektrische voertuigen (EV's) heeft een sterk vierde kwartaal achter de rug en een spervuur aan nieuws en ontwikkelingen van de laatste tijd. De markten richten hun aandacht nu op het winstverslag over het eerste kwartaal van het jaar, dat wordt verwacht op woensdag 20 april, na sluiting van de markt.

Voorspellingen eerste kwartaal

Tesla (TSLA) kondigde voor het laatste kwartaal van vorig jaar een omzetgroei aan van 65% op jaarbasis, die uitkwam op $17,719 miljard en een verwaterde winst van $2,54/aandeel. ^[1]

Volgens de Investing.com winstkalender ^[2], zal de automaker naar verwachting een hogere Inkomsten van $ 17,63 miljard rapporteren, vergeleken met 10,48 miljard een jaar geleden. De winst/aandeel zal naar verwachting ook stijgen tot $2,24, terwijl deze in Q1 2021 $0,93 bedroeg.

De markten zullen zich waarschijnlijk concentreren op de marges, gezien de hoge inflatie en een verkrappend monetair klimaat, alsook op eventuele opmerkingen over problemen met de toeleveringsketen en chipstekorten die de auto-industrie hebben geteisterd.

Eerste kwartaal leveringen

Het bedrijf heeft al zijn leveringscijfers voor het eerste kwartaal van het jaar bekendgemaakt, die nieuwe records bereikten. Het bedrijf leverde in die periode 310.048 voertuigen, tegen 308.650 in het vorige kwartaal. ^[3]

Anderzijds vertoonden de productiecijfers een kleine daling tot 305.407 eenheden in het eerste kwartaal, tegen 305.840 in het vierde kwartaal van 2021. Telsa merkte op dat deze cijfers werden bereikt "ondanks aanhoudende uitdagingen in de toeleveringsketen en fabriekssluitingen ".

Potentiële voorraadsplitsing

Eind maart bleek uit een dossier bij de U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) dat Tesla van plan is om tijdens de komende jaarvergadering van 2022 goedkeuring van de aandeelhouders te vragen voor een aandelensplitsing**. ^[4]

De laatste dergelijke actie van de firma had plaatsgevonden in augustus 2020, met een 5-op-1 splitsing, die het aandeel goedkoper en toegankelijker had gemaakt voor beleggers.

Nieuwe fabrieken & opkomende producten

Tesla (TSLA) heeft dit jaar alle zeilen bijgezet: naast een nieuw kwartaalrecord voor leveringen opende het bedrijf twee nieuwe fabrieken, ging het door met schaalvergroting, boekte het vooruitgang op het gebied van zelfrijdend rijden en heeft het een reeks opwindende modellen in de pijplijn voor 2023.

Giga Berlin & Texas

Elon Musk huldigde niet één, maar twee nieuwe fabrieken in binnen een tijdsspanne van slechts een paar weken. Tesla's eerste Europese fabriek in Duitsland, de Giga Berlin, opende eind maart haar deuren ^[5], terwijl de tweede Amerikaanse autofabriek, in Austin, Texas begin april volgde ^[6].

Beide fabrieken zullen de Model Y produceren en de eerste voertuigen die ter plaatse werden gemaakt, werden afgeleverd tijdens de respectievelijke openingsevenementen, terwijl de fabriek in Texas ook de langverwachte Cybertruck zal produceren.

Tesla heeft nu vier fabrieken in drie continenten die elektrische auto's produceren. De oorspronkelijke fabriek in Californië, die alle vier de beschikbare voertuigen produceert, de fabriek in Shanghai, China, die het belangrijkste exportcentrum is en de modellen Y en 3 produceert, evenals de twee eerder genoemde nieuwe modellen.

Nieuwe voertuigen in 2023

Terug in januari en de Q4 earnings call van het bedrijf, had de heer Musk de fans van het merk teleurgesteld door te zeggen dat het "dit jaar geen nieuwe modellen zal introduceren "^[7]. Op het openingsfeest van de fabriek in Texas deze maand, dat Cyber Rodeo werd genoemd, merkte hij op dat het huidige jaar in het teken staat van "schaalvergroting ", maar dat er volgend jaar "een enorme golf van nieuwe producten " zal komen. ^[8]

De productie van de uitgestelde en langverwachte Cybertruck zal in 2023 beginnen, een model dat "episch " zal zijn volgens de opmerkingen van de CEO. De productie van de andere twee verwachte Tesla-voertuigen zal ook in dat jaar beginnen, want de heer Musk voegde eraan toe dat "we in productie zullen zijn met de Roadster en met de Semi ".

Andere verwachte producten

Tesla intensiveert ook zijn inspanningen op het gebied van autonoom rijden** en streeft naar brede tests door gebruikers. De CEO zei tijdens hetzelfde evenement: "We streven ernaar om dit jaar naar een brede bèta te gaan voor bijna alle volledig autonoom rijdende klanten in Noord-Amerika ".

Hij gaf ook een tip over een speciale robotaxi** die er "nogal futuristisch " uit zal zien, zonder echter veel details te geven, terwijl hij updates gaf over de firma Optimus humanoid, die "hopelijk volgend jaar " in productie zal gaan.

Potentiële tegenwind

Temidden van de verstoringen door pandemieën en de economische gevolgen, de kromme bal van de oorlog in Oekraïne en de monetaire verstrakking, probeert de auto-industrie te navigeren door een zeer uitdagende omgeving.

Supply Chains & Semiconductors

In de nasleep van de pandemie werd de auto-industrie als geheel geteisterd door onderbrekingen in de toeleveringsketen en chipschaarste. Hoewel Tesla deze problemen beter lijkt te hebben aangepakt dan de meeste van zijn concurrenten, ondervindt het er toch de gevolgen van.

Prijzen van energie en grondstoffen

De oorlog in Oekraïne en de westerse sancties tegen Oekraïne hebben de energie- en grondstofprijzen de hoogte in gejaagd. Hoewel Tesla's niet op fossiele brandstoffen rijden, worden voor de productie van hun elektrische accu's materialen als lithium gebruikt, waarvan de prijs ook is gestegen.

Tesla's CEO merkte onlangs op dat de prijs van het genoemde metaal "naar krankzinnige niveaus is gestegen!", en zei dat de EV-maker misschien wel "in de mijnbouw &amp moet stappen; direct raffineren op schaal " ^[9]. Een dergelijke stap zou echter waarschijnlijk geen onmiddellijke oplossing kunnen bieden.

Inflatie & hogere koersen

De inflatie is wereldwijd sterk gestegen door de economische gevolgen van de pandemie en het ultraloose monetaire beleid dat werd gevoerd om deze te bestrijden, terwijl de oorlog in Oekraïne het probleem nog heeft verergerd. Nu probeert de Amerikaanse centrale bank de inflatie te beteugelen door een agressieve verkrapping en verhoging van de rente.

Dit is een moeilijke omgeving voor autofabrikanten, aangezien de consument te maken krijgt met hogere prijzen, terwijl stijgende leningskosten de financiering van voertuigaankopen kunnen bemoeilijken.

Concurrentie

Telsa is de koning van de markt voor elektrische voertuigen, maar krijgt steeds meer concurrentie van oude autogiganten en EV-starters. Hoewel de CEO een aantrekkelijke reeks voor 2023 aankondigde, staat het bedrijf bekend om vertragingen en niet nagekomen beloftes.

Rivian was het bedrijf voor op de markt van elektrische vrachtwagens met zijn veelgeprezen R1T, terwijl autogigant Ford hard aan elektrificatie werkt en de levering van de F-150 Lightning pick-up truck wordt verwacht in het voorjaar ^[10].

De Elon Musk Factor

De productieve CEO van het bedrijf is de laatste tijd erg actief geweest, met druk op meerdere fronten, waaronder een bod om zijn favoriete social media platform, Twitter, over te nemen.

Elon's Year

Mr Musk schijnt van aandacht te houden en hij heeft er de laatste tijd zeker veel van gekregen, als een van de hoofdrolspelers van 2023. Hij werd de rijkste man ter wereld volgens Forbes ^[11], lanceerde twee nieuwe Tesla-fabrieken en deed een bod om socialemediabedrijf Twitter over te nemen. Hij ambieert dan ook om naast Tesla en SpaceX CEO te worden van een derde grote onderneming, terwijl hij ook Neuralink en The Boring Company heeft.

De heer Musk is een industrieverstoorder: met Tesla heeft hij eigenhandig de markt voor elektrische voertuigen gecreëerd, met SpaceX stuurt hij de exploratie van de ruimte, met het tunnelsysteem van The Boring Company probeert hij het vervoer in Los Angeles te veranderen en met zijn betrokkenheid bij Paypal heeft hij waarschijnlijk de online betalingssector mee vorm gegeven.

De Musk-Twitter Saga

Na enkele tweets met kritiek op Twitter over de vrijheid van meningsuiting, werd eerder deze maand bekend dat de heer Musk ongeveer 9% van het aandeel van Twitter bezat. Vervolgens was er een overeenkomst tussen de twee partijen om hem toe te laten tot het bestuur, wat zijn aandeel zou beperken tot 14,9% ^[12], waar hij zich uiteindelijk van terugtrok ^[13].

Vorige week deed hij een bod om 100% Twitter over te nemen voor $54,20 per aandeel en het bedrijf naar de beurs te brengen, waarbij hij opmerkte dat dit zijn "beste en laatste bod is en als het niet wordt geaccepteerd, ik mijn positie als aandeelhouder zou moeten heroverwegen ", eraan toevoegend dat het bedrijf "buitengewoon potentieel heeft. Ik zal het ontsluiten ". ^[14]

Na het "ongevraagde, niet-bindende voorstel " kondigde Twitter een rechtenplan aan dat een vijandige overname moeilijk zou maken, aangezien aandeelhouders extra aandelen met korting zullen mogen kopen, in het geval dat een persoon/groep/entiteit meer dan 15% van het bedrijf verwerft. ^[15]

Aandelenbeweging

TSLA.us had recordhoogtes bereikt in november (1.244,70), maar was daarna teruggevallen en maakte een glansloze start van het lopende jaar, maar voerde een solide herstel op in maart en sloot het eerste kwartaal af met kleine winsten.

De laatste twee weken waren negatief en het testte de 38,2% Fibonacci van de laatste opwaartse etappe (van de low van dit jaar tot de high van april). Sluitingen onder dat niveau zouden de deur kunnen openen voor een verdere daling, waarbij de eerste belangrijke steun zou worden gevonden door de samenvloeiing van het EMA200 en de stijgende trendlijn van de dieptepunten in 2022 (890.00-860.00). De bias voor de korte termijn is echter positief en het aandeel heeft de mogelijkheid om door te stoten naar nieuwe hoogtepunten.