FXCM Slippage Statistieken

Een FXCM prijsverbetering (positieve slippage) treedt op wanneer uw order wordt uitgevoerd tegen een gunstigere prijs dan de prijs die u aanvraagt. Het tegenovergestelde van een prijsverbetering is negatieve slippage, wanneer uw order tegen een minder gunstige prijs wordt uitgevoerd. Met FXCM's uitvoeringsmodel zijn zowel prijsverbeteringen als negatieve slippage mogelijk, zoals de statistieken hieronder laten zien.

Ontdek in dit artikel welke ordertypes en marktomstandigheden u mogelijk in de meest waarschijnlijke situatie brengen voor een prijsverbetering of negatieve slippage.1

Highlights

  • 28.36% van alle stop-, limiet-, 'at market'- en instaporders die een positieve slippage kregen
  • 15.39% van alle stop-, limiet-, 'at market'- en instaporders die een negatieve slippage kregen
  • 69.71% van alle limiet en limietinvoerorders kreeg een positieve slippage
  • 55.48% van alle stop- en stop-instaporders die negatieve slipage kregen

Deze hoogtepunten zijn afkomstig van orders die zijn uitgevoerd via FXCM Group van 1 januari, 2022 tot 31 juli, 2022. Gegevens sluiten bepaalde soorten niet-directe klanten uit.2

Zoals u kunt zien, komt positieve slippage bij FXCM net zo vaak voor als negatieve slippage. Wij geloven dat dit een positieve weerspiegeling is van ons forex executie model, dat gericht is op een eerlijke en transparante uitvoering.

Tabel 1.1 Positieve En Negatieve Slippage per maand

Slippage kan om vele redenen optreden, maar koersvolatiliteit levert vaak de grootste bijdrage. Naarmate de koersvolatiliteit toeneemt, komt slippage (zowel positief als negatief) vaker voor; naarmate de koersvolatiliteit afneemt, komt slippage minder vaak voor. Dit is bijvoorbeeld de reden waarom handelaren typisch meer slippage zien rond nieuwsgebeurtenissen.

Datum Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
jan. 22 5,002,260 3,004,938 ( 60.07% ) 1,275,844 ( 25.51% ) 721,478 ( 14.42% ) 60.07% 25.51% 14.42%
feb. 22 5,327,285 3,006,691 ( 56.44% ) 1,518,045 ( 28.50% ) 802,549 ( 15.06% ) 56.44% 28.50% 15.06%
mrt. 22 6,660,757 3,738,626 ( 56.13% ) 1,914,437 ( 28.74% ) 1,007,694 ( 15.13% ) 56.13% 28.74% 15.13%
apr. 22 5,120,339 2,853,990 ( 55.74% ) 1,480,262 ( 28.91% ) 786,087 ( 15.35% ) 55.74% 28.91% 15.35%
mei. 22 5,964,335 3,259,266 ( 54.65% ) 1,752,363 ( 29.38% ) 952,706 ( 15.97% ) 54.65% 29.38% 15.97%
jun. 22 5,358,258 2,968,978 ( 55.41% ) 1,528,329 ( 28.52% ) 860,771 ( 16.06% ) 55.41% 28.52% 16.06%
jul. 22 4,875,946 2,714,003 ( 55.66% ) 1,396,750 ( 28.65% ) 765,193 ( 15.69% ) 55.66% 28.65% 15.69%
Total 38,309,180 21,546,492 ( 56.24% ) 10,866,030 ( 28.36% ) 5,896,478 ( 15.39% ) 56.24% 28.36% 15.39%

Tabel 1.2 Positieve en negatieve slippage per type order

Ordertype Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
Close Market 10,300,755 6,198,056 ( 60.17% ) 2,956,416 ( 28.70% ) 1,146,283 ( 11.13% ) 60.17% 28.70% 11.13%
Limit 2,059,296 619,778 ( 30.10% ) 1,439,518 ( 69.90% ) 0 ( 0.00% ) 30.10% 69.90% 0.00%
Limit Entry 1,575,278 481,282 ( 30.55% ) 1,093,996 ( 69.45% ) 0 ( 0.00% ) 30.55% 69.45% 0.00%
Margin Call 1,342,831 756,528 ( 56.34% ) 283,817 ( 21.14% ) 302,486 ( 22.53% ) 56.34% 21.14% 22.53%
Open Market 17,689,243 11,255,172 ( 63.63% ) 4,480,713 ( 25.33% ) 1,953,358 ( 11.04% ) 63.63% 25.33% 11.04%
Stop 2,664,511 574,858 ( 21.57% ) 254,871 ( 9.57% ) 1,834,782 ( 68.86% ) 21.57% 9.57% 68.86%
Stop Entry 878,317 228,831 ( 26.05% ) 76,040 ( 8.66% ) 573,446 ( 65.29% ) 26.05% 8.66% 65.29%
Other 1,798,949 1,431,987 ( 79.60% ) 280,659 ( 15.60% ) 86,123 ( 4.79% ) 79.60% 15.60% 4.79%
Total 38,309,180 21,546,492 ( 56.24% ) 10,866,030 ( 28.36% ) 5,896,478 ( 15.39% ) 56.24% 28.36% 15.39%

Het totaal aantal orders in de tabel hierboven bestaat alleen uit de genoemde ordertypes.

Definitie van Ordertypes

  • Sluiten markt: Marktorder om een positie te sluiten; ordertype is ingesteld op 'tegen markt'.
  • Limit: Limiet order.
  • Limit Entry: Limit entry order.
  • Margin Call: Marktorder om een positie te sluiten; het ordertype is ingesteld op 'op de markt'.
  • Open Market: Marktorder om een positie te openen; het ordertype is ingesteld op 'at market'.
  • Stop order: Stop order.
  • Stop Entry: Stop-invoerorder.

Tabel 2.1 Marktorders per ordergrootte

Gesloten marktorder, open marktorder, open order, close range, open range, close order

Ordergrootte Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
< 0.5 27,943,599 17,463,713 ( 62.50% ) 7,423,764 ( 26.57% ) 3,056,122 ( 10.94% ) 62.50% 26.57% 10.94%
0.5 - 0.9 146,781 98,769 ( 67.29% ) 25,132 ( 17.12% ) 22,880 ( 15.59% ) 67.29% 17.12% 15.59%
1.0 - 1.9 69,144 45,394 ( 65.65% ) 9,332 ( 13.50% ) 14,418 ( 20.85% ) 65.65% 13.50% 20.85%
2.0 - 2.9 12,481 3,232 ( 25.90% ) 1,120 ( 8.97% ) 8,129 ( 65.13% ) 25.90% 8.97% 65.13%
3.0 - 3.9 4,941 1,177 ( 23.82% ) 492 ( 9.96% ) 3,272 ( 66.22% ) 23.82% 9.96% 66.22%
4.0 - 4.9 2,160 276 ( 12.78% ) 107 ( 4.95% ) 1,777 ( 82.27% ) 12.78% 4.95% 82.27%
5.0 - 9.9 4,360 924 ( 21.19% ) 443 ( 10.16% ) 2,993 ( 68.65% ) 21.19% 10.16% 68.65%
10 + 3,000 696 ( 23.20% ) 133 ( 4.43% ) 2,171 ( 72.37% ) 23.20% 4.43% 72.37%
Total 28,186,466 17,614,181 ( 62.49% ) 7,460,523 ( 26.47% ) 3,111,762 ( 11.04% ) 62.49% 26.47% 11.04%

Tabel 2.2 Limietorders per ordergrootte

Onmiddellijk Uitgevoerde Limiet: Close Limiet, Open Limiet

Ordergrootte Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
< 0.5 1,393,224 1,156,354 ( 83.00% ) 236,868 ( 17.00% ) 0 ( 0.00% ) 83.00% 17.00% 0.00%
0.5 - 0.9 32,493 28,889 ( 88.91% ) 3,603 ( 11.09% ) 0 ( 0.00% ) 88.91% 11.09% 0.00%
1.0 - 1.9 36,055 33,175 ( 92.01% ) 2,880 ( 7.99% ) 0 ( 0.00% ) 92.01% 7.99% 0.00%
2.0 - 2.9 2,391 2,063 ( 86.28% ) 328 ( 13.72% ) 0 ( 0.00% ) 86.28% 13.72% 0.00%
3.0 - 3.9 809 720 ( 89.00% ) 89 ( 11.00% ) 0 ( 0.00% ) 89.00% 11.00% 0.00%
4.0 - 4.9 199 179 ( 89.95% ) 20 ( 10.05% ) 0 ( 0.00% ) 89.95% 10.05% 0.00%
5.0 - 9.9 1,409 1,376 ( 97.66% ) 33 ( 2.34% ) 0 ( 0.00% ) 97.66% 2.34% 0.00%
10 + 12 12 ( 100.00% ) 0 ( 0.00% ) 0 ( 0.00% ) 100.00% 0.00% 0.00%
Total 1,466,592 1,222,768 ( 83.37% ) 243,821 ( 16.63% ) 0 ( 0.00% ) 83.37% 16.63% 0.00%

Tabel 2.3 Marge Calls en Stop Orders

Stop en Marge calls: Stop, Stop Entry, Trailing Stop, Trailing Stop Entry, Marge Call

Ordergrootte Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
< 0.5 4,975,100 1,575,768 ( 31.67% ) 625,378 ( 12.57% ) 2,773,954 ( 55.76% ) 31.67% 12.57% 55.76%
0.5 - 0.9 12,717 5,455 ( 42.90% ) 1,496 ( 11.76% ) 5,766 ( 45.34% ) 42.90% 11.76% 45.34%
1.0 - 1.9 4,687 1,925 ( 41.07% ) 592 ( 12.63% ) 2,170 ( 46.30% ) 41.07% 12.63% 46.30%
2.0 - 2.9 688 81 ( 11.77% ) 65 ( 9.45% ) 542 ( 78.78% ) 11.77% 9.45% 78.78%
3.0 - 3.9 362 31 ( 8.56% ) 32 ( 8.84% ) 299 ( 82.60% ) 8.56% 8.84% 82.60%
4.0 - 4.9 58 11 ( 18.97% ) 6 ( 10.34% ) 41 ( 70.69% ) 18.97% 10.34% 70.69%
5.0 - 9.9 269 17 ( 6.32% ) 16 ( 5.95% ) 236 ( 87.73% ) 6.32% 5.95% 87.73%
10 + 1,278 18 ( 1.41% ) 10 ( 0.78% ) 1,250 ( 97.81% ) 1.41% 0.78% 97.81%
Total 4,995,159 1,583,306 ( 31.70% ) 627,595 ( 12.56% ) 2,784,258 ( 55.74% ) 31.70% 12.56% 55.74%

Tabel 2.4 Rustende Limiet Orders

Limietorders in ruste: Limiet, Trailing Limiet instap, Limiet instap

Ordergrootte Geplaatste bestellingen Geen Slippage Prijsverbetering Negatieve Slippage Geen Slippage % Prijsverbetering % Negatieve Slippage %
< 0.5 3,611,060 1,091,709 ( 30.23% ) 2,519,343 ( 69.77% ) 0 ( 0.00% ) 30.23% 69.77% 0.00%
0.5 - 0.9 9,969 3,908 ( 39.20% ) 6,061 ( 60.80% ) 0 ( 0.00% ) 39.20% 60.80% 0.00%
1.0 - 1.9 3,832 1,463 ( 38.18% ) 2,369 ( 61.82% ) 0 ( 0.00% ) 38.18% 61.82% 0.00%
2.0 - 2.9 2,737 1,020 ( 37.27% ) 1,717 ( 62.73% ) 0 ( 0.00% ) 37.27% 62.73% 0.00%
3.0 - 3.9 784 295 ( 37.63% ) 489 ( 62.37% ) 0 ( 0.00% ) 37.63% 62.37% 0.00%
4.0 - 4.9 1,164 465 ( 39.95% ) 699 ( 60.05% ) 0 ( 0.00% ) 39.95% 60.05% 0.00%
5.0 - 9.9 424 174 ( 41.04% ) 250 ( 58.96% ) 0 ( 0.00% ) 41.04% 58.96% 0.00%
10 + 4,702 2,066 ( 43.94% ) 2,636 ( 56.06% ) 0 ( 0.00% ) 43.94% 56.06% 0.00%
Total 3,634,672 1,101,100 ( 30.29% ) 2,533,564 ( 69.71% ) 0 ( 0.00% ) 30.29% 69.71% 0.00%

Bovenstaande gegevens zijn afkomstig van verschillende ordertypes die via FXCM Group zijn uitgevoerd van 1 januari, 2022 tot 31 juli, 2022. Gegevens sluiten bepaalde soorten niet-directe klanten uit.2

Orderomvang wordt berekend per de nominale waarde van de order en weergegeven in MM USD.

Limiet en limiet instap orders zullen alleen worden uitgevoerd tegen de gevraagde prijs of beter en kunnen geen negatieve slippage krijgen. Elke negatieve slippage op een limiet- of limietinvoerorder is een fout en cliënten komen in aanmerking voor het ontvangen van handelsaanpassingen in het geval dat deze fouten zich voordoen. Prijsverbeteringen zijn afhankelijk van de beschikbare liquiditeit.

Extra Hoogtepunten

Gebaseerd op gegevens verzameld van orders uitgevoerd via FXCM Group van 1 januari, 2022 tot 31 juli, 2022, hebben we het volgende gevonden om waar te zijn:

  • Limiet en limiet instap orders hebben de meeste kans op positieve slippage.
  • Stop en stop instap orders hebben de meeste kans om negatieve slippage te ontvangen.
  • 'Market range' marktorders kunnen helpen om negatieve slippage te voorkomen.

Zekerheid van uitvoering

Handelaren gebruiken doorgaans ordertypes die uitvoeringszekerheid bieden wanneer zij zeker willen zijn van toegang tot de markt.

Prijszekerheid

Handelaren gebruiken ordertypes die prijszekerheid bieden wanneer zij er zeker van willen zijn dat hun orders alleen worden uitgevoerd als aan een bepaalde koers (of koersrange) wordt voldaan.

Het selecteren van order types

Er zijn verschillende ordertypes om uit te kiezen bij het handelen in forex. Elk is ontworpen om aan een specifieke handelsbehoefte te voldoen. Sommige ordertypes zijn beter geschikt voor tijden wanneer de prijsvolatiliteit hoog is; sommige wanneer het laag is. Sommige ordertypes zijn beter geschikt voor gebruik rond nieuwsgebeurtenissen; sommige zijn meer geschikt om te gebruiken wanneer u posities openhoudt tijdens het weekend.

De volgende informatie over ordertypes kan nuttig zijn bij de beslissing welk ordertype te gebruiken.

Markt Orders

Een marktorder voert een positie in of verlaat deze onmiddellijk tegen de beste beschikbare prijs.3 Het is het meest gebruikte ordertype bij FXCM.

Slippage Kenmerken:

Marktorders kunnen positieve slippage en negatieve slippage krijgen. Een 'market range' marktorder biedt prijszekerheid maar geen uitvoeringszekerheid. Een 'at market' marktorder biedt uitvoeringszekerheid maar geen prijszekerheid.

At Market en Market Range:

FXCM marktorders omvatten twee ordertypes: 'at market' en 'market range'.

Het selecteren van 'at market' instrueert de order te vullen tegen de marktprijs. Dit kan de gevraagde prijs zijn, een betere prijs, of een
slechtere prijs zijn, afhankelijk van de marktomstandigheden. De uitgevoerde prijs wordt voornamelijk bepaald door de prijsvolatiliteit op het moment dat de order wordt uitgevoerd.

Het selecteren van 'marktbereik' instrueert de order om onmiddellijk uit te voeren alleen als de best beschikbare prijs binnen een gedefinieerd bereik van prijzen ligt. Als de enige beschikbare prijs buiten het gedefinieerde bereik ligt, zal de order niet worden uitgevoerd. Dit ordertype garandeert prijszekerheid, maar geen uitvoeringszekerheid.

De afhaalmaaltijd

Marktorders zijn voordelig wanneer u nu de markt wilt betreden of verlaten. Het 'At Market' ordertype garandeert uitvoeringszekerheid maar geen prijszekerheid. Het ordertype 'Market Range' garandeert prijszekerheid, maar geen uitvoeringszekerheid.

Inschrijving Orders

Een instaporder wordt alleen geactiveerd voor uitvoering als de marktprijs de prijs van de instaporder bereikt.

Slippage Kenmerken:

Er zijn twee soorten instaporders: stop-instaporders en limiet-instaporders. Een stop entry order kan zowel positieve als negatieve slippage ontvangen. Een limietorder is ontworpen om alleen positieve slippage te ontvangen.

Stop Entry vs. Limit Entry:

Een instaporder wordt beschouwd als een 'stop' instaporder wanneer de prijs van de instaporder een minder gunstige prijs is dan de huidige marktprijs (d.w.z. een hogere prijs wanneer u koopt en een lagere prijs wanneer u verkoopt). Dit ordertype kan worden gevuld tegen de gevraagde prijs, een betere prijs, of een slechtere prijs, afhankelijk van de marktomstandigheden. Het gebruik van dit ordertype, vooral rond nieuwsfeiten of andere volatiele marktomstandigheden, kan u blootstellen aan negatieve slippage.

Een instaporder wordt als een "limiet"-instaporder beschouwd wanneer de orderkoers een gunstigere koers is dan de huidige marktkoers (d.w.z. een lagere koers als u koopt en een hogere koers als u verkoopt). Dit ordertype is ontworpen om alleen tegen de gevraagde prijs of beter te worden gevuld. Handelaren krijgen dus prijszekerheid maar geen uitvoeringszekerheid wanneer zij dit ordertype gebruiken. Het gebruik van een limietorder om transacties te openen, vooral rond nieuwsfeiten of andere volatiele marktomstandigheden, kan een betere optie zijn dan het gebruik van een stop order omdat negatieve slippage kan worden vermeden.

De conclusie

Entry orders zijn voordelig wanneer u de markt wilt betreden of verlaten tegen een toekomstige koers. Wanneer u handelt rond volatiele marktomstandigheden kan een limiet-instaporder worden gebruikt om transacties te openen in plaats van een stop-instaporder als u mogelijk negatieve slippage wilt vermijden. Let op: limit entry orders bieden geen uitvoeringszekerheid.

Stop en limiet orders

Een stop order is ontworpen om uit te voeren tegen de marktprijs. Dit kan de gevraagde prijs zijn, een betere prijs, of een slechtere prijs, afhankelijk van de marktomstandigheden. Het werd zo ontworpen omdat een stop order het vaakst gebruikt wordt om uit een verliezende positie te stappen. Een stop order geeft zekerheid over de uitvoering, maar het geeft geen zekerheid over de prijs, dus negatieve slippage is mogelijk.

Een limietorder is ontworpen om te worden uitgevoerd tegen een bepaalde prijs of beter. Voor veel handelaren is de limietorderprijs vastgesteld op hun winstdoel. Limietorders bieden prijszekerheid, maar geen uitvoeringszekerheid, omdat ze zijn ontworpen om alleen tegen de limietprijs of beter te worden uitgevoerd.

Slippage Kenmerken:

Een stop order kan zowel positieve als negatieve slippage ontvangen. Een limiet order is ontworpen om positieve slippage te ontvangen maar geen negatieve slippage.

De conclusie

Stop- en limietorders zijn voordelig wanneer u de markt wilt verlaten tegen een toekomstige prijs. Wanneer u handelt rond volatiele marktomstandigheden kan een limietorder worden gebruikt om transacties te sluiten om prijszekerheid te bieden.

Openbaarmaking
1

Het artikel probeert op geen enkele manier te vertegenwoordigen dat FXCM een bepaalde capaciteit of prestatieniveau handhaaft. De cijfers in dit artikel zijn uitsluitend bedoeld ter informatie, en zijn niet bedoeld voor handelsdoeleinden of advies. FXCM is niet aansprakelijk voor eventuele fouten in de informatie, onvolledigheid of vertragingen, of voor enige acties die worden ondernomen op basis van de hierin opgenomen informatie. In het verleden behaalde resultaten zijn niet indicatief voor toekomstige prestaties.

2

Niet-rechtstreekse cliënten kunnen cliënten van bepaalde tussenpersonen zijn.

3

Beste Prijsstelling: FXCM streeft ernaar om klanten te voorzien van de best beschikbare prijzen en om alle orders gevuld te krijgen tegen de gevraagde koers. Echter, er zijn momenten dat, als gevolg van een toename in volatiliteit of volume, orders onderhevig kunnen zijn aan slippage.

${getInstrumentData.name} / ${getInstrumentData.ticker} /

Uitwisseling: ${getInstrumentData.exchange}

${getInstrumentData.bid} ${getInstrumentData.divCcy} ${getInstrumentData.priceChange} (${getInstrumentData.percentChange}%) ${getInstrumentData.priceChange} (${getInstrumentData.percentChange}%)

${getInstrumentData.oneYearLow} 52/wk Range ${getInstrumentData.oneYearHigh}