Comment négocier le NASDAQ 100 : tout ce que vous devez savoir

L'indice boursier NASDAQ 100 (NAS100) est l'un des plus grands et des plus célèbres au monde. Accueillant les entreprises américaines ayant les plus grandes capitalisations et perspectives de croissance, dont Apple, Microsoft et Alphabet, le NASDAQ 100 est naturellement un indicateur du sentiment au sein du secteur technologique américain et des valeurs de croissance en général.

Si vous êtes un investisseur potentiel qui souhaite négocier des indices ou des CFD (contrats sur différence) sur l'un des marchés mondiaux les plus rapides et les plus passionnants, le NASDAQ 100 est un choix potentiellement lucratif.

Dans ce guide, vous découvrirez les principes fondamentaux de l'indice, ce qui détermine les mouvements de prix, les avantages de la négociation, ainsi que des stratégies pour négocier le NASDAQ 100 de manière à obtenir des résultats positifs.

Qu'est-ce que le NASDAQ 100 ?

Le NASDAQ 100 est un indice boursier qui comprend les 100 sociétés les plus activement négociées à la bourse NASDAQ (National Association of Securities Dealers Automated Quotations) de New York. L'indice a une capitalisation boursière d'un peu [moins de 17 000 milliards de dollars en avril 2022] (https://www.bloomberg.com/news/articles/2022-04-11/big-tech-swept-into-rout-that-zaps-1-trillion-from-nasdaq-100) et a une valeur de base de 125.

Quelles sont les entreprises qui font partie du NASDAQ 100 ?

Pour être inscrites au NASDAQ 100, les entreprises doivent satisfaire aux [critères d'inscription initiale] du NASDAQ (https://listingcenter.nasdaq.com/assets/initialguide.pdf), dont les plus importants sont les suivants :

• Avoir été cotée à la bourse du NASDAQ dans les catégories Global Market ou Global Select
• Avoir été cotée en bourse pendant trois mois ou plus
• Un volume quotidien moyen de 200 000 actions
• Aucune procédure de faillite en cours
• Soumission de rapports financiers trimestriels et annuels.

Le NASDAQ 100 comprend des sociétés issues de divers secteurs - consommation, industrie, télécommunications, soins de santé et autres - mais il est dominé par les entreprises technologiques. Celles-ci [constituaient un peu moins de 60 % de l'indice] (https://www.nasdaq.com/docs/2021/04/28/Nasdaq-100-Tracking-Innovation-Large-Cap-Growth.pdf) en mai 2020. Il ne comprend pas d'entreprises financières, celles-ci figurant dans l'indice NASDAQ Financial-100.

Par conséquent, le NASDAQ 100 est l'un des plus purs baromètres du sentiment du marché à l'égard des entreprises technologiques à forte croissance et à grande capitalisation.

Que mesure le NASDAQ 100 ?

Le NASDAQ 100 mesure les mouvements de la valeur totale des actions des 100 sociétés qui le composent.

L'indice évolue en fonction de la hausse ou de la baisse du cours des actions des entreprises qui le composent. Toutefois, étant donné le nombre d'entreprises composant le NASDAQ 100, les hausses et les baisses sont ressenties au niveau macroéconomique, ce qui fait que l'indice est susceptible d'évoluer en fonction des changements plus importants du sentiment du marché.

À quelle fréquence le NASDAQ 100 change-t-il ?

Le NASDAQ 100 change chaque année en décembre, en plus d'un rééquilibrage trimestriel potentiel en mars, juin et septembre. Ces rééquilibrages s'ajoutent aux retraits réguliers d'entreprises en raison de fusions et d'acquisitions, de procédures de faillite, du non-respect des critères de cotation et de la migration vers d'autres marchés boursiers.

Chaque année, en décembre, le NASDAQ analyse les sociétés qui font partie de l'indice et celles qui n'en font pas partie. Sur la base d'une comparaison des cours des actions et des totaux d'actions annoncés publiquement, les entreprises sont supprimées si elles ne répondent pas aux critères ou si elles sont surclassées par une entreprise ne faisant pas partie de l'indice, cette dernière prenant la place de l'organisation précédente. Cela garantit que les composantes du NASDAQ 100 sont des sociétés à forte croissance et à forte capitalisation.

Des suppressions et des ajouts trimestriels peuvent avoir lieu si :

• la valeur d'une entreprise représente 24 % ou plus du total de l'indice
• la valeur d'une société représente 48 % ou plus du total de l'indice.

Un rééquilibrage annuel de décembre peut avoir lieu après un rééquilibrage trimestriel si :

• la valeur d'une seule société dépasse 15 % de l'indice total
• les cinq premières sociétés par capitalisation boursière représentent 40 % ou plus de l'indice.

Une brève histoire du NASDAQ 100

Lancé le 31 janvier 1985, le NASDAQ 100 a été la première bourse électronique au monde, et a été conçu comme un moyen de soutenir les produits dérivés tels que les contrats à terme et les options.

Après une croissance explosive dans les années 90, il a été particulièrement touché par la bulle Internet de 2000, puis par la crise financière mondiale de 2008. Toutefois, avec l'essor et la maturation des entreprises technologiques américaines, l'indice a connu des [augmentations de prix supérieures à 700 %] (https://www.nasdaq.com/market-activity/total-returns) entre 2012 et 2022.

Aujourd'hui, l'indice abrite les entreprises technologiques les plus établies au monde, ainsi que des entreprises technologiques plus récentes comme Airbnb, Netflix et Tesla.

Quelles sont les heures de cotation du NASDAQ 100 ?

Les heures de négociation du NASDAQ 100 sont comprises entre 9 h 30 et 16 h, dans le fuseau horaire de l'Est, du lundi au vendredi. Les séances de négociation pré-marché et post-marché se déroulent respectivement de 4h00 à 9h30 et de 16h00 à 20h00 (ces dernières peuvent différer selon les maisons de courtage).

Comment est calculé le NASDAQ 100 ?

Le NASDAQ 100 est calculé et pondéré en fonction de la capitalisation boursière des entreprises qui y figurent. Cela signifie que les entreprises à forte capitalisation exercent une plus grande force sur le score final de l'indice.

La valeur totale du NASDAQ 100 est calculée comme la somme de toutes les pondérations des actions de l'indice. Ces pondérations sont calculées en prenant la valeur totale de chaque titre de l'indice, multipliée par le prix de vente le plus récent de chaque titre, puis divisée par le diviseur de l'indice afin de s'assurer que la valeur de l'indice est telle qu'elle peut être facilement rapportée

Valeur de l'indice = (valeur totale des pondérations des actions de l'indice de chacun des titres de l'indice x le dernier prix de vente de chaque titre) / diviseur

Poids des actions de l'indice = (valeur totale de toutes les actions * prix de clôture de chaque titre) /diviseur

Diviseur = (valeur du marché après ajustements / valeur du marché avant ajustements) x diviseur avant ajustements

Qu'est-ce qui influence le NASDAQ 100 ?

Comme tout indice boursier, la valeur du NASDAQ 100 est influencée par une série de facteurs, dont la compréhension peut améliorer les chances de réussite des transactions :

• Performance de l'entreprise - L'efficacité de l'entreprise inscrite au NASDAQ 100 aura une incidence sur le prix de son action, qui influencera son poids et l'indice en conséquence.
  Si les résultats financiers d'une entreprise sont bons ou si elle a de bonnes perspectives (comme la perspective d'une activité de M&A), alors le prix de son action augmentera, ce qui augmentera l'indice NASDAQ 100 en nature. Si les résultats sont mauvais ou si l'entreprise est affectée par des événements négatifs, alors l'indice baissera.
  Il est important de noter que les mouvements de l'indice se produisent à un niveau macroéconomique - la performance d'une seule entreprise n'aura pas un effet trop important, étant donné la pondération utilisée dans l'indice.
• Précédence historique - En règle générale, le NASDAQ 100 a enregistré des performances solides par rapport aux autres indices au cours des deux dernières décennies. Des résultats négatifs n'ont été observés qu'en 2000-2003, 2008 et 2013. Les performances passées ne sont pas une garantie des résultats futurs.
• Événements sociopolitiques - De la guerre au terrorisme en passant par les pandémies et les tensions géopolitiques, les événements mondiaux dans la société et la politique peuvent influencer la valeur des sociétés cotées au NASDAQ 100.
  En effet, si les activités d'une société sont affectées négativement, cela aura probablement un impact sur ses performances et perspectives financières, réduisant ainsi sa valeur aux yeux des traders du NASDAQ 100.
• Tendances économiques dominantes - Les tendances économiques telles que l'augmentation de l'inflation, la hausse des taux d'intérêt, les plans d'aide économique et les récessions peuvent toutes avoir un impact sur le sort et les perspectives d'avenir du NASDAQ 100 en affectant le sentiment des traders et en encourageant un comportement baissier ou haussier.
  D'autres valeurs financières comme le marché des changes (forex) peuvent également avoir un effet - un mauvais taux de change du dollar peut avoir un impact négatif sur les finances des sociétés cotées au NASDAQ 100, réduisant en nature la valeur de leur indice.
• Tendances thématiques - D'autres tendances à long terme, telles que le développement de certaines technologies, le réalignement de la politique et des choses comme le changement climatique, peuvent toutes sembler affecter le NASDAQ 100 sur le long terme, ce dont les investisseurs thématiques sont parfaitement conscients.

Le NASDAQ 100 est-il un bon investissement ? Quels en sont les avantages ?

Le NASDAQ 100 est généralement considéré comme un bon investissement en raison de plusieurs facteurs :

Les performances passées

Comme indiqué, en 20 ans, le NASDAQ 100 n'a affiché des résultats négatifs qu'en 2000-2003, 2008 et 2013 et a [constamment généré de meilleurs rendements que le S&P 500] (https://www.nasdaq.com/articles/when-performance-matters%3A-nasdaq-100-vs.-sp-500-first-quarter-21). Les performances passées ne sont toutefois pas une garantie des résultats futurs.

**Pondération des technologies

Les valeurs technologiques sont en plein essor et, bien que le marché ait été affecté par une activité baissière en 2022, les fondamentaux des sociétés du NASDAQ 100 comme Amazon, Apple et Alphabet sont solides. En effet, de nombreuses sociétés qui font partie de l'indice ont des flux de trésorerie importants et une part dominante de leurs marchés spécifiques, ce qui fait de ces sociétés - et du NASDAQ 100 - un bon choix d'investissement.

**Grande diversification

Bien que l'indice NASDAQ 100 soit axé sur les valeurs technologiques, il regroupe 100 des plus grandes sociétés américaines à la croissance la plus rapide dans des domaines aussi divers que la santé, l'industrie et les biens de consommation. Les traders du NASDAQ 100 sont donc relativement bien protégés des chocs affectant des sociétés ou des secteurs uniques.

Forts volumes

Les volumes d'échanges quotidiens pour le NASDAQ 100 s'élèvent en moyenne à plus de 5 milliards, [selon les chiffres d'août 2022 de Yahoo Finance] (https://finance.yahoo.com/quote/%5ENDX/). Cette situation est bénéfique car elle rend l'indice plus résistant aux fluctuations extrêmes des prix au jour le jour, les écarts sur des instruments comme les CFD sont généralement plus faibles.

Forte volatilité

Bien que les fluctuations extrêmes au jour le jour soient moins probables en raison des volumes élevés, le NASDAQ 100 présente une volatilité globale plus élevée que d'autres grands indices comme le Dow Jones. Cela peut se traduire par des rendements plus élevés sur chaque transaction, ce qui fait du NASDAQ 100 un bon investissement.

Disponibilité de produits à effet de levier

Des produits à effet de levier, tels que les CFD, sont disponibles pour les traders qui souhaitent négocier le NASDAQ 100. Ils permettent aux traders d'augmenter leur exposition au marché avec un investissement plus petit, en adoptant des positions sans avoir besoin de posséder des actifs.

Quelles sont les principales stratégies de négociation du NASDAQ 100 ?

Avant de commencer à négocier le NASDAQ 100, il est important de considérer les deux stratégies clés qui peuvent contribuer à votre succès.

La première est l'utilisation de l'analyse technique. En utilisant une plateforme de négociation, ceux qui négocient le NASDAQ 100 peuvent garder un œil sur les signaux d'achat et de vente tels que le MACD (convergence divergence moyenne mobile), la MA (moyenne mobile), le coin ascendant et les indicateurs d'oscillateurs comme le RSI (indice de force relative).

La deuxième est l'analyse fondamentale. Il s'agit du trading du NASDAQ 100 basé sur des variables macroéconomiques telles que les données économiques (taux d'intérêt américains, PIB, emploi, etc.) et les données relatives à la force des entreprises de l'indice (telles que la capitalisation boursière, les bénéfices et l'activité M&A). À partir de ces informations, les traders prédisent si le NASDAQ 100 va augmenter ou diminuer, en exécutant des transactions en nature.

Comment commencer à négocier le NASDAQ 100 ?

Si vous êtes intéressé par le trading CFD sur le NASDAQ 100, commencer à trader le NASDAQ 100 est facile avec FXCM

1. Créez un compte - Créez un compte gratuit avec FXCM ou essayez un compte de démonstration pour apprendre à trader sans risque.
2. Téléchargez une plateforme - Choisissez votre plateforme : nous proposons un support pour Trading Station et MetaTrader 4 : lisez notre guide pour savoir quelle est la plateforme qui vous convient.
3. Placez des fonds sur votre compte
4. Choisissez votre première transaction - Une fois que vous avez bien compris ce qu'est le trading de CFD et comment effectuer une transaction, il est temps de choisir si vous voulez être long ou short sur le NASDAQ 100, en utilisant l'analyse technique ou fondamentale pour informer votre transaction. Commencez toujours par de petits niveaux d'exposition au marché afin d'apprendre les ficelles du métier sans risque excessif pour vos fonds.
5. Améliorez vos compétences - FXCM dispose d'une gamme d'outils éducatifs, de webinaires en direct du marché et d'une salle de classe en ligne gratuite pour vous aider à affiner vos compétences et à exécuter de meilleures transactions CFD sur le NASDAQ. Visitez notre centre de formation pour commencer.

Prêt à commencer ? Traitez le NASDAQ 100 en ouvrant un compte avec FXCM aujourd'hui. Pour plus d'informations, visitez notre section d'aide et de support.