Minden, amit a Margin Tradingről tudni kell

A margin kereskedés a kereskedők által világszerte használt népszerű módszer. Vonzó lehetőségeket kínálhat, de mint a kereskedés bármely formája esetében, itt sincsenek garanciák, és a kockázat mértékét figyelembe kell venni, mielőtt bármilyen döntést hozunk.

A margin kereskedés tőkeáttétel használatát jelenti, ami a piacok mozgásától függően megnövelheti a nyereséget vagy a veszteséget. Ha margin kereskedési számla megnyitásán gondolkodik, akkor tisztában kell lennie azzal, hogy mi is ez, hogyan működik, és milyen előnyei és hátrányai vannak.

Csak így tud teljes körűen tájékozott döntést hozni arról, hogy a margin trading megfelelő-e az Ön számára, ezért az FXCM részletes útmutatójából többet megtudhat.

A margin kereskedés lehetővé teszi, hogy nagyobb tőkeösszegeket fektessen be, mint a számláján rendelkezésre álló saját tőke. Ez azt jelenti, hogy Ön kölcsönt vesz fel a brókerétől, hogy növelje a vásárlóerejét a potenciális nyereség megnövelése érdekében.

A kölcsönvett pénz fedezetül szolgál a befektetett eszközökkel szemben, és kamatot számítanak fel. Ez azt jelenti, hogy többet kell visszafizetnie a brókerének, mint amennyit eredetileg kölcsönvett. Erre általában akkor kerül sor, amikor a befektetett eszközök eladásra kerülnek.

Ha mérlegeli, hogy elkezdjen-e margin kereskedést, meg kell ismerkednie néhány kulcsfontosságú kifejezéssel:

Minimum margin

Ez arra az összegre utal, amelyet a margin kereskedési számlájára kell befizetnie, mielőtt megkezdheti az ügyletek végrehajtását. Egyes brókerek nagyobb minimális letétet követelnek meg, mint mások.

Kezdeti letét

A vételi árnak az az aránya, amelyet a saját pénzeszközeiből köt le. A különböző helyeken érvényes szabályozás meghatározza, hogy mennyi kölcsönt vehet fel, és a minimális letéthez hasonlóan a határérték a brókertől függően eltérő lehet.

Karbantartási biztosíték

A számláján lévő tőkének azt a százalékos arányát jelenti, amely a sajátja, amikor Ön letétben kereskedik. A tipikus fenntartási különbözet 25-40% között van, ami segít abban, hogy az adósságai ne emelkedjenek túl magasra.

Hogyan működik a margin kereskedés?

A margin kereskedéshez a vásárlási érték egy bizonyos százalékát kell befektetnie. A fennmaradó részt a brókertől felvett tőke fedezi, és ezt az arányt nevezzük tőkeáttételnek. Tehát, ha a tőkeáttételi arány 10:1, az azt jelenti, hogy a teljes megbízás értékének 10%-át kell a saját tőkéjéből befizetnie.

A felajánlott tőkeáttétel a brókertől és a kereskedési eszköztől függően változhat. Az FXCM például a főbb devizapárokra 30:1, az aranyra és a főbb indexekre 20:1, az egyedi részvényekre pedig 5:1 arányban kínál tőkeáttételt. Hogy jobban elmagyarázzuk, hogyan működik a margin kereskedés, az alábbiakban egy szemléltető példát mellékelünk.

Hogyan kell kiszámítani a margin kereskedést

• Tegyük fel, hogy az X vállalat 10 részvényét szeretné megvásárolni 500 fontért darabonként.
• A tőkeáttétel 5:1, tehát Ön 1000 fontot köt le, a bróker pedig biztosítja a fennmaradó 4000 fontot.
• Ha a vállalat részvényeinek árfolyama 525 fontra emelkedik, akkor 250 font nyereségre tehet szert.
• Ez 25%-os megtérülést jelent, annak ellenére, hogy a részvényárfolyam csak 5%-kal emelkedett.
  Természetesen a margin kereskedés másik oldala, hogy a veszteségek is megnövekedhetnek:
• Ha a vállalat árfolyama 475 fontra esik, akkor 250 fontot veszíthet.
• Mindez az Ön számláján lévő saját tőkéből származik.
• Ebben az esetben tehát a rendelkezésre álló tőkéjének 25%-át veszítené el, annak ellenére, hogy a részvény árfolyama csak 5%-ot esett.

Mi az a margin call?

A margin call akkor következik be, amikor a számláján lévő saját tőke túlságosan lecsökken ahhoz, hogy Ön képes legyen teljesíteni a fenntartási különbözetet. Ez akkor fordulhat elő, ha az Ön által befektetett eszközök értéke elég nagy mértékben csökken, így felnagyítva az Ön veszteségeit és felemésztve a saját tőkéjét. A bróker ekkor megköveteli, hogy elegendő tőkét helyezzen letétbe a fenntartási különbözet teljesítéséhez.

Margin kereskedés: Mire használhatja?

A margin kereskedést a piacok széles skáláján használhatja. Ilyenek például a következők:

• Forex: A devizák vétele és eladása. Más néven deviza vagy FX.
• Részvények: Részesedés vásárlása egy vállalatban, a fenti példában vázoltak szerint. Alternatívaként a jövőbeli részvényárfolyamokra való spekuláció származtatott ügyletek segítségével.
• Indexek: Egy adott tőzsdén belüli eszközcsoport jövőbeli teljesítményére való spekuláció.
• Árucikkek: Fizikai eszközök, például fémek, energia és haszonállatok árán alapuló kereskedés.

Milyen előnyei vannak a margin kereskedésnek?

A margin kereskedésnek számos előnye van. Például:

• Megnövekedett vásárlóerő: A margin kereskedési számla megnyitása lehetővé teszi, hogy többet fektessen be, mint amennyire kizárólag saját tőkéjének felhasználásával korlátozva van.
• Megnövelt nyereség: Ez a megnövekedett vásárlóerő azt jelenti, hogy ha a kereskedése sikeresnek bizonyul, nagyobb nyereségre tehet szert, mintha csak a saját tőkéjét fektetné be.
• Rugalmasság a visszafizetésben: Általában csak akkor kell visszafizetnie a brókernek, amikor eladja az eszközt. Így más hitelekkel ellentétben nem kell törlesztési ütemterveket betartania.
• Diverzifikáció: A margin kereskedés növelheti a különböző piacokon történő befektetési lehetőségeit a rendelkezésére álló nagyobb vásárlóerőnek köszönhetően.

Biztonságos a margin kereskedés? Mik a lehetséges kockázatok?

Mint a kereskedés bármely formájánál, a margin kereskedésnél sincsenek garanciák, és a kereskedésnek is vannak kockázatai:

• Többszörös veszteségek: Ha egy eszköz értéke meredeken esik, elveszítheti az eredetileg befektetett tőkét, miközben a brókertől felvett tőkét is vissza kell fizetnie.
• A felszámított kamatok: A brókere kamatot számít fel a kölcsönadott tőke után, ami azt jelenti, hogy végül többet kell visszafizetnie, mint amennyit eredetileg kölcsönkért. Ez kevésbé jelent problémát, ha a kereskedése sikeres, mert a kamat egyszerűen csak egy kicsit lefarag a haszonkulcsából. Ha azonban a piacok Ön ellen mozognak, a veszteségei súlyosbodnak.
• Margin Calls: Ezek szintén felnagyíthatják a veszteségeit, mert további tőkét kell befizetnie a számlájára, hogy teljesítse a bróker által meghatározott fenntartási árrést.
• Potenciális likvidálás: Ha nem tesz eleget a letéti felhívásnak, a bróker felszámolhatja a letétben kereskedett eszközeit, és jelentős veszteségeket hagyhat maga után.

Mi a különbség a margin kereskedés és a határidős ügyletek között?

A határidős ügyletekkel való kereskedéshez használhatja a margin kereskedést. Ezek olyan pénzügyi szerződések, amelyekben a vevő és az eladó megállapodnak abban, hogy egy előre meghatározott időpontban fix áron kereskednek egy eszközzel. A határidős ügyleteket közvetlenül lehet vásárolni és eladni, vagy kereskedni lehet velük származtatott ügyletek segítségével, különbözetre szóló ügyletek (CFD-k) útján. Ez azt jelenti, hogy a vevő csupán a jövőbeli teljesítményre spekulál, nem pedig tulajdonjogot szerez a mögöttes eszközön.

Megfelel Önnek a margin kereskedés?

Ha Ön még új a piacokon, a margin kereskedés nem biztos, hogy a legmegfelelőbb megközelítés az Ön számára, mivel a kockázat magas, és a veszteségek megnagyobbodhatnak. Ha azonban időt szán arra, hogy az FXCM'-en keresztül, valamint további kutatások és elemzések segítségével képezze magát, akkor úgy találhatja, hogy elkezdheti felépíteni a margin kereskedés működésének alapos megértését.

Végső soron a margin kereskedésbe való belépésről szóló döntés személyes döntés. Meg kell győződnie arról, hogy mérlegelte az összes lehetséges kockázatot és előnyt, és teljes mértékben tisztában van azzal, hogy a különböző kimenetek hogyan befolyásolhatják a számláját. Csak akkor lesz jobb elképzelése arról, hogy a margin kereskedés megfelelő-e az Ön számára, ha időt szakít mindezen tényezők mérlegelésére.

Nyisson margin kereskedési számlát az FXCM-nél még ma

Az FXCM egy vezető bróker, amely lehetőséget kínál Önnek a margin kereskedésre olyan eszközökkel, mint a forex, a részvények, az indexek és az áruk. A zászlóshajónak számító Trading Station platformunk rengeteg funkciót kínál, hogy segítsen Önnek a 24/5-ös kereskedésben, és kipróbálhatja demószámlánkat, hogy tapasztalatot szerezzen anélkül, hogy kitenné magát a kockázatnak.

Ha pedig valóban marginális kereskedést szeretne folytatni, teljesen egyszerű létrehozni egy számlát, befizetni és elkezdeni az FXCM-nél.